2006年中国电力市场研究与发展预测报告

第一部分 2006-2007年电力行业发展环境 
第一章 2005-2006年中国宏观经济环境 1 
       一、2005年经济运行情况分析 1 
       二、2005年经济运行四大问题 4 
       三、2006年经济运行预测 7 
       四、2006年人民币汇率波动对经济的影响 7 
       五、三大城市群经济发展预期 9 

第二章 中国电力行业产业政策环境 15 
       第一节 2006年中国电力行业最新政策 15 
       第二节 “十一五”期间电力产业政策趋势 18 
              一、关于电力结构调整 18 
              二、电力工业投融资问题 18 
              三、再生能源发展问题 18 
              四、电价改革问题 19 
              五、环保与资源节约问题 19 
              六、电力工业节能问题 19 
              七、煤、电、运平衡问题 20 
              八、农村电力改革与发展问题 20 
       第三节 人民币升值对电力行业的影响 21 
              一、对电力行业的影响 21 
              二、对电力设备行业的影响 21 

第三章 新能源发电技术的最新进展 23 
       一、国外新能源发电技术发展情况 23 
       二、我国新能源发电的现象 24 
       三、研究热点介绍 25 
       四、新能源发电技术发展展望 27 

第二部分 2005—2006年天然气产业回顾 
第四章 国际电力行业状况分析 29 
       第一节 世界电力工业概况 29 
              一、世界范围内电力工业正在进行电力体制改革 29 
              二、世界电力技术的发展 31 
              三、小型分散发电技术快速发展 31 
              四、电力安全引起了广泛关注 32 
       第二节 各主要国家电力发展现状 32 
              一、美国电力现状及展望 32 
              二、加拿大电力现状及展望 34 
              三、阿根廷电力概况 36 
              四、日本电力改革动向 37 
              五、印度电力现状及预测 39 
       第三节 世界电力工业发展趋势分析 40 
              一、电力工业的市场化体制改革  40 
              二、 更加广泛地使用电力  40 
              三、电力工业把注意力转向燃气蒸汽联合循环发电 41 
              四、大力发展洁净煤技术  42 
              五、大力发展可再生能源发电  42 
              六、提倡分散的电力工业  42 
              七、积极推广电力需求侧管理  43 

第五章 中国电力市场运行状况分析与2006年预测 44 
       第一节 2005—2006年全国电力供需与经济运行形势分析预测 44 
              一、2005年前三季度全国电力供需与经营情况 44 
              二、2006年电力供需形势预测 50 
              三、电力工业生产运行中存在的主要问题和不足 52 
       第二节 2006年1-2月份全国电力工业生产情况 53 
              一、 用电市场 53 
              二、电力生产和销售情况 53 
              三、技术经济指标完成情况 54 
              四、电网生产情况 54 
              五、全国跨区域送电情况 54 
       第三节 2003—2006年电力生产运行情况 56 
              一、2003—2006年中国电力生产产值统计分析 56 
              二、2005—2006年中国电力生产企业评价指标统计分析 57 
                 （一）资本保值增值率 57 
                 （二）资本负债率 58 
                 （三）产值利税率 59 
                 （四）资金利润率 60 
                 （五）成本费用率润率 61 
                 （六）人均销售率 62 
              二、2003—2006年中国电力生产企业盈亏情况分析 63 
                 （一）企业单位数 63 
                 （二）亏损企业单位数 65 
                 （三）亏损企业亏损总额 67 
              三、2005—2006年中国电力生产企业资产负债指标分析 68 
                 （一）流动资产平均余额 68 
                 （二）固定资产净值平均余额 69 
                 （三）资产合计 70 
                 （四）负债合计 71 
                 （五）资本负债率 72 
              四、2003—2006年中国电力生产企业产销存统计分析 73 
                 （一）产品销售成本 73 
                 （二）产品销售费用 74 
                 （三）产品销售税金及附加 75 
                 （四）财务费用 75 
       第四节 2003—2006年电力供应运行情况 76 
              一、2003—2006年中国电力供应产值统计分析 76 
              二、2005—2006年中国电力供应企业评价指标统计分析 77 
                 （一）资本保值增值率 77 
                 （二）资本负债率 78 
                 （三）产值利税率 79 
                 （四）资金利润率 80 
                 （五）成本费用率润率 81 
                 （六）人均销售率 82 
              二、2003—2006年中国电力供应企业盈亏情况分析 83 
                 （一）企业单位数 83 
                 （二）亏损企业单位数 85 
                 （三）亏损企业亏损总额 86 
              三、2005—2006年中国电力供应企业资产负债指标分析 88 
                 （一）流动资产平均余额 88 
                 （二）固定资产净值平均余额 89 
                 （三）资产合计 90 
                 （四）负债合计 91 
                 （五）资本负债率 92 
              四、2003—2006年中国电力供应企业产销存统计分析 93 
                 （一）产品销售成本 93 
                 （二）产品销售费用 94 
                 （三）产品销售税金及附加 94 
                 （四）财务费用 95 
       第五节 2006年1-2月我国电力进出口量 95 
              一、2006年1月份我国电力进出口量 95 
              二、2006年2月份我国电力进出口量 97 
       第六节 2006年电力行业发展趋势预测 100 
              一、2006年电力供给预测 100 
              二、2006后电力需求预测 100 
              三、供需缺口预测 101 
              四、电价走势预测 101 
              五、未来20年电力需求预测 102 

第六章 中国电力相关产业发展现状分析 105 
       第一节 2005-2006年中国电力设备行业分析 105 
              一、世界电力设备行业趋势   105 
                 （一）火电设备发展方向 105 
                 （二）水电设备发展方向 105 
                 （三）核电发展方向 105 
                 （四）新能源发电设备发展方向 105 
              二、2005电力设备行业发展历程回顾 106 
              三、2006年电力设备行业市场空间分析 108 
       第二节 2005-2006年中国煤炭行业分析 113 
              一、2005年我国煤炭市场运行情况 113 
              二、2006年影响煤炭市场的有利因素和不确定因素 115 
              三、2006年我国煤炭价格走势 117 

第三部分 重点区域市场分析 
第七章 中国天然气区域市场发展状况 120 
       第一节 2005-2006年区域电力市场影响分析 120 
       第二节 2005-2006年各区域电力市场分析 121 
              一、东北地区电力市场分析 121 
              二、华北地区电力市场 127 
              三、华东地区电力市场分析 129 
              四、西北地区电力市场 133 
              五、南方电网一季度电力供应分析 139 

第四部分 我国电力子行业分析 
第八章 水力发电业 142 
       一、我国水能资源概况 142 
       二、我国水电开发现状 144 
       三、我国水电发展面临的问题 145 
       四、我国水电发展前景 146 

第九章 火力发电行业 149 
       第一节 我国火力发电业的现状 149 
              一、火力发电现状 149 
              二、我国火力发电领域面临的的问题 151 
              三、2005年火电行业盈利分析 152 
       第二节 火力发电规避风险对策 156 
              一、火电施工企业面临的主要风险 156 
              二、对策措施 159 
       第三节 2005-2006年火电项目投资风险分析 164 
       第四节 我国垃圾焚烧发电状况及政策分析 166 
              一、垃圾存量现状及处理方式比较 166 
              二、垃圾焚烧发电技术装备国产化前景良好 167 
              三、我国已具备垃圾发电产业化的经济实力 168 
              四、我国垃圾发电产业政策现状及存在的问题 168 

第十章 风力发电行业 171 
       第一节 世界风力发电的现状 171 
              一、全球风能产业发展现状 171 
              二、全球风能产业发展最新趋势 171 
              三、全球风能技术发展最新趋势 173 
       第二节 我国目前风力发电发展的现状 174 
       第三节 我国风能利用现状 175 
              一、风力提水机 175 
              二、小型风力发电机 176 
              三、大型风力发电机组及国外机组国产化 177 
              四、风力发电场建设进程 177 
       第四节 中国风能产业投资机会分析 178 
              一、多重因素推动风能产业发展 178 
              二、技术引领成本降低 178 
              三、政策扶持前景可期 179 
              四、风能和风险 180 

第十一章 核电市场分析 184 
         一、核电发展的现状 184 
         二、核电发展的基础 185 
         三、核电发展的未来 186 
         四、我国核电设备制造业的商机 187 

第五部分 电力行业竞争格局 
第十二章 2005～2006年电力行业竞争态势 190 
         第一节 电力市场寡头竞争的方式研究和行为分析 190 
                一、电力体制改革的主要内容和当前电力市场的主要特征 90 
                二、电力市场寡头竞争的方式和行为分析 191 
         第二节 2005年电力改革新方案后的竞争格局 193 
                一、火电企业两极分化 193 
                二、水电行业将会受益 194 
                三、热电行业影响不大 194 
                四、投资拉动电力设备 194 
                五、煤炭行业受益良多 195 
         第三节 中国电力行业将成为外资收购的主要目标 196 
                一、我国电力市场有多大 196 
                二、外资尚无法直接靠近奶酪 196 
                三、资本市场预演外资并购风暴 197 
                四、电力装备, 另一条并购的纽带 198 

第十三章 我国电力行业领先企业分析 200 
         第一节 华能 200 
                一、集团简介 200 
                二、经营与财务状况 204 
         第二节 华电 207 
                一、集团简介 207 
                二、经营与财务状况 208 
         第三节 国电 211 
                一、集团简介 211 
                二、经营与财务状况 212 
         第四节 神火煤电 214 
                一、集团简介 214 
                二、经营与财务状况 215 

第六部分 2006年电力行业投资机会与风险分析 
第十四章 2006年电力行业投资机会分析 219 
         第一节 2006年电力行业投资机会 219 
         第二节 电力行业投资潜力分析 220 
                一、电力依然短缺 220 
                二、长期短缺投资缺口巨大 221 
                三、行业整合趋势明显 222 
                四、“五大”集团积极扩张，利弊共存 223 
                五、电力体制改革部分滞后 223 
                六、电力改革滞后的原因分析 224 
                七、电力行业长期投资潜力大 226 
         第三节 电力投资结构分析 228 
                一、电源投资增长速度低于电网投资 228 
                二、电力市场急需大量投资  229 
                三、投资主体初现多元化格局 229 
                四、不同电源投资构成略有不同 230 
                五、电力投资收益相对稳定 230 
                六、四点投资建议 231 

第十五章 2006年电力行业投资风险分析 232 
         一、投资环境的变化 232 
         二、大型国有发电企业的投资策略选择 233 
         三、国际投资者需要注意的问题 234 

第十六章 2005年电力行业投融资状况分析 236 
         第一节 电力企业融资渠道 236 
                一、电力运用证券融资的必然性 236 
                二、国内外电力融资现状 236 
                三、电力融资证券化的可行性 236 
                四、电力企业利用证券融资的优势 237 
         第二节 我国电力企业投融资问题与建议 238 
                一、我国电力工业投融资改革的基本状况 238 
                二、我国电力投融资存在的主要问题 240 
                三、对我国电力投融资的政策建议 241 

图表目录 
图表1-1  2005年中国国内生产总值 1 
图表1-2  2003-2004年中国国内生产总值增长 1 
图表1-3  2005年中国国内生产总值1-4季度增长 1 
图表1-4  2005年中国第一产业/第二产业/第三产业增长 2 
图表1-5  2005年中国粮食总产量增长统计 2 
图表1-6  2005年中国规模以上工业企业完成增加值统计 2 
图表1-7  2005年中国对外贸易统计 3 
图表1-8  2005年以来投资增幅升降比较大的行业 3 
图表1-9  2005年以来投资增幅比较大的行业 4 
图表1-10  2005年中国人均国内生产总值 5 
图表1-11  2005年我国城镇居民人均可支配收入 5 
图表1-12  2005年我国农民人均纯收入 5 
图表1-13  2005年我国居民消费价格 6 
图表1-14  2005年我国生产资料价格 6 
图表1-15  2005年我国固定资产投资 7 
图表1-16  2005-2006年固定资产投资增长预测情况 (单位：亿元，%)10 
图表4-1  2003年欧盟成员国电力市场开放程度（%） 30 
图表4-2  2003年美国电力行业不同类型材料发电量比（%） 33 
图表4-3  2002年加拿大不同类型材料发电量（%） 35 
图表5-1  2005年1-9月全社会不同产业用电量  单位：亿千瓦时 %44 
图表5-2  2005年1-12月电力需求情况 45 
图表5-3  2005年各行业用电占总用电比重（注：只列出了比重大于1%的行业）46 
图表5-4  1996-2005年生活用电占用电总量比重变化及历年增速 46 
图表5-5  2005年1-9月全国新增发电装机容量情况   单位：万千瓦 47 
图表5-6  全国平均发电设备年利用小时数 47 
图表5-7  全国平均发电设备季度利用小时数 48 
图表5-8  2005年1-9月全国发电量  单位：亿千瓦时 49 
图表5-10  电力生产行业增长景气和效益景气 50 
图表5-11  电力供应行业增长景气和效益景气 50 
图表5-12  2006年夏季各地区电力缺口情况  单位：万千瓦 51 
图表5-13  2006年1-2月份全国不同产业用电量  单位：亿千瓦时 % 53 
图表5-14  2006年1-2月份全国发电量  单位：亿千瓦时 % 54 
图表5-15  全国各地区1-2月份发电量  单位：亿千瓦时 55 
图表5-16  2003-2006年中国电力生产总产值（当年价格）统计（千元） 56 
图表5-17  2006年1-2月中国电力生产总产值（当年价格）统计（千元） 56 
图表5-18  2005年1月-2006年2月电力生产资本保值增值率 （单位：%） 57 
图表5-19  2005年1月-2006年2月电力生产资本资本负债率（单位：%） 58 
图表5-20  2005年1月-2006年2月电力生产产值利税率（单位：%） 59 
图表5-21  2005年1月-2006年2月电力生产资金利润率（单位：%） 60 
图表5-22  2005年1月-2006年2月电力生产成本费用利润率（单位：%） 61 
图表5-23  2005年1月-2006年2月电力生产人均销售率（单位：%） 62 
图表5-24  2003-2006年电力生产企业增长情况（单位：家） 64 
图表5-25  2006年1—2月电力生产企业单位数（单位：个） 64 
图表5-26  2003-2006年电力生产累计亏损企业数（单位：家） 65 
图表5-27  2006年1-2月电力生产累计亏损企业数（单位：家） 66 
图表5-28  2003-2006年电力生产累计亏损企业亏损总额（单位：亿元） 67 
图表5-29  2006年1-2月电力生产累计亏损企业亏损总额（单位：千元） 67 
图表5-30  2005年1月-2006年2月电力生产累计流动资产平均余额 68 
图表5-31  2005年1月-2006年2月电力生产累计固定资产净值平均余额 69 
图表5-32  2005年1月-2006年2月电力生产累计资产合计 70 
图表5-33  2005年1月-2006年2月电力生产累计负债合计 71 
图表5-34  2005年1月-2006年2月电力生产资本负债率（%） 72 
图表5-35  2003—2006年产品销售成本比较  （单位：亿元） 74 
图表5-36  2003—2006年产品销售费用比较  （单位：亿元） 74 
图表5-37  2003—2006年产品销售税金及附加  （单位：亿元） 75 
图表5-38  2003—2006年产品财务费用比较  （单位：亿元） 75 
图表5-39  2003-2006年中国电力生产总产值（当年价格）统计（千元） 76 
图表5-40  2006年1-2月中国电力供应总产值（当年价格）统计（千元） 76 
图表5-41  2005年1月-2006年2月电力供应资本保值增值率 （单位：%） 77 
图表5-42  2005年1月-2006年2月电力供应资本资本负债率（单位：%） 78 
图表5-43  2005年1月-2006年2月电力供应产值利税率（单位：%） 79 
图表5-44  2005年1月-2006年2月电力供应资金利润率（单位：%） 80 
图表5-45  2005年1月-2006年2月电力供应成本费用利润率（单位：%） 81 
图表5-46  2005年1月-2006年2月电力供应人均销售率（单位：元） 82 
图表5-47  2003-2006年电力供应企业增长情况（单位：家） 83 
图表5-48  2006年1—2月电力供应企业单位数（单位：个） 84 
图表5-49  2003-2006年电力供应累计亏损企业数（单位：家） 85 
图表5-50  2006年1-2月电力供应累计亏损企业数（单位：家） 85 
图表5-51  2003-2006年电力供应累计亏损企业亏损总额（单位：亿元） 87 
图表5-52  2006年1-2月电力供应累计亏损企业亏损总额（单位：千元） 87 
图表5-53  2005年1月-2006年2月电力供应累计流动资产平均余额（单位：千元）88 
图表5-54  2005年1月-2006年2月电力供应累计固定资产净值平均余额 89 
图表5-55  2005年1月-2006年2月电力供应累计资产合计 90 
图表5-56  2005年1月-2006年2月电力供应累计负债合计 91 
图表5-57  2005年1月-2006年2月电力供应资本负债率 92 
图表5-58  2003—2006年产品销售成本比较  （单位：亿元） 93 
图表5-59  2003—2006年产品销售费用比较  （单位：亿元） 94 
图表5-60  2003—2006年产品销售税金及附加比较  （单位：亿元） 94 
图表5-61  2003—2006年产品财务费用比较  （单位：亿元） 95 
图表5-62  2006年1月份我国电力分境内发货地出口量值表 95 
图表5-63  2006年1月份我国电力分关别出口量值表 96 
图表5-64  2006年1月份我国电力分国别／地区出口量值表 96 
图表5-65  2006年1月份我国电力分境内收货地进口量值表 96 
图表5-66  2006年1月份我国电力分关别进口量值表 97 
图表5-67  2006年1月份我国电力分国别／地区进口量值表 97 
图表5-68  2006年2月份我国电力分国别／地区出口量值表 97 
图表5-69  2006年2月份我国电力分国别／地区进口量值表 98 
图表5-70  2006年2月份我国电力分关别出口量值表 98 
图表5-71  2006年2月份我国电力分关别进口量值表 99 
图表5-72  2006年2月份我国电力分境内发货地出口量值表 99 
图表5-73  2006年2月份我国电力分境内收货地进口量值表 100 
图表5-74  2006年2002—2020年经济增长与电力需求预测 103 
图表5-75  未来20年生产用电需求预测　（单位：亿千瓦时） 103 
图表5-76  未来20年生产生活用电需求预测（单位：亿千瓦时） 104 
图表6-1  煤电在我国未来的能源结构比例图 109 
图表6-2  我国年均电网投资额（亿元） 111 
图表7-1  截止2005年底220千伏及以上输电线路调管范围及线路条数统计 134 
图表7-2  截止2005年底750千伏、330千伏及220千伏输电线路长度统计 134 
图表7-3  截止2005年底西北电网变电站座数及主变台数统计 135 
图表7-4  截止2005年底西北电网变电站容量（单位：兆伏安） 135 
图表7-5  西北电网统调口径电源装机按电源性质分类统计(单位：兆瓦)  135 
图表7-6  西北电网统调口径电源装机按电压等级统计（单位：兆瓦） 136 
图表7-7  2006年西北电网统调最大高峰负荷与用电量预计表 137 
图表7-8  2006年西北电网分月用电量预计表 138 
图表7-9  2006年西北电网分月可发电量预计表 138 
图表8-1  世界各国水能开发情况 143 
图表8-2  中国的水电开发历史及未来预测 143 
图表8-3  1980-2001年全国水电装机容量及发电量 145 
图表9-1  近年火电发电能源消费 149 
图表9-2  火电机组供电煤耗统计机组容量 150 
图表9-3  火电厂的主要节能技改措施 150 
图表9-4  2000年、2010年火电减排量预测 150 
图表9-5  近几年电煤价格走势 153 
图表9-6  标准煤耗变化趋势（1970—2004） 153 
图表9-7  2005年发电、供电标准煤耗情况（单位：g/kwh） 153 
图表9-8  火电行业基本预测假设 154 
图表9-9  2005年电力行业盈利预测 154 
图表9-10  不同电价变动（元/千瓦时）和煤价水平（元/吨）下火电毛利率敏感性分析 
图表9-11  不同追溯期对火电行业盈利水平的影响 155 
图表9-12  2001—2004年月度发电量（单位：10亿千瓦时） 155 
图表9-13  2001—2004年月度发电量占全年发电量比重的平均值 156 
图表13-1  华能历年装机容量（占全国比例%） 201 
图表13-2  华能发电量（占全国比例%） 202 
图表13-3  中国华能集团公司产业结构 203 
图表13-4  华能集团公司合并资产总额 204 
图表13-5  2005—2006年华能经营业绩分析  单位：万元 205 
图表13-6  2005—2006年华能财务指标分析  单位：% 206 
图表13-7  2005—2006年华能资产及负债分析  单位：万元 206 
图表13-8  2005—2006年华电经营业绩分析  单位：万元 209 
图表13-9  2005—2006年华电财务指标分析  单位：% 210 
图表13-10  2005—2006年华电资产及负债分析  单位：万元 211 
图表13-11  2005—2006年国电经营业绩分析  单位：万元 213 
图表13-12  2005—2006年国电财务指标分析  单位：% 213 
图表13-13  2005—2006年国电资产及负债分析  单位：万元 214 
图表13-14  2005—2006年神火煤电经营业绩  单位：万元 217 
图表13-15  2005—2006年神火煤电财务指标  单位：% 217 
图表13-16  2005—2006年神火煤电资产及负债分析  单位：万元 218 
图表14-1  2006年各个电网预期新增装机容量 220